今回のテーマは
『決算書理解講座２９　資金繰り⑦』について

決算書理解講座２８では『資金繰り⑥』で「資金の減少がない経費」
について説明しました。

今回は『資金繰り⑦』として、「商売で資金を稼いでいるか」について
説明したいと思います。

会社の資金はどうすれば増えるか・・・、どうすれば減ってしまうのか・・・
それぞれに要因があります。

これまで、資金計算書を作成し、資金が増えた原因、減った原因を
探ってきました。

いくら商売で儲かっていても、それが売掛金のままであったなら、「勘定合って
ゼニ足らず」となります。

資金が不足すれば、借金をすることもあるでしょう。
何故、借金が増えたのか・・・

売上の入金が少なかったからなのか、それとも、何か大きな買い物をし、
設備投資をしたからなのか・・・といったことを明らかにしてくれるのが
資金計算書となります。

（例題）
B/S＜当期＞　　　　　　単位（百万円）

B/S＜前期＞　　　　　単位（百万円）

損益計算書　　　　　　単位（百万円）

この場合の資金計算書を作成してみると、
＜Ⅰ　経常資金収支＞
１．売上による資金収入：970・・①
売上高　1,000、売掛金の増加　▲30

２．仕入のための資金支出：▲840・・②
売上原価　▲800、支払手形の増加　10、買掛金の減少　▲30、
商品の増加　▲20

販売活動による資金収支（①－②）：130・・③

３．営業費による資金支出：▲120・・④
営業費　▲140、減価償却費　20

４．営業外資金支出：▲20・・⑤
営業外費用　▲20

経常資金収支（③+④+⑤）▲10・・⑥

＜Ⅱ　財務資金収支＞
１．財務資金収入：50・・⑦
借入金の増加　50

財務資金収支（⑦）：50・・⑧

＜Ⅲ　総合資金収支＞
経常資金収支（⑥）：▲10
財務資金収支（⑧）：　50
資金増加（⑥+⑧）：　 40

この会社のバランスシートでは前期の現預金が45百万円、当期の現預金が
85百万円となっており、40百万円の現預金が増えています。

その要因ですが、経常資金では10百万円不足しましたが、財務資金で
50百万円を賄い、結果的に40百万円の現預金が増えた、ということを
物語っています。

この会社は当期、10億円の売上高を達成しましたが、売掛金が30百万円
増えたので売上による資金収入は9億7,000万円に留まりました。

一方、仕入関係ですが、売上に対する売上原価は8億円でしたが、在庫が
20百万円増加し、買掛金が30百万円減少したので支払手形は10百万円
増えたにもかかわらず、仕入のための資金支出は8億4,000万円となりました。

つまり、損益計算書上の粗利は2億円計上されているが、資金に限って
見ると1億3,000万円しか稼いでいない、となります。

次に営業費ですが、損益計算書上では1億4,000万円計上されていますが、
その中には資金の支出を伴わない減価償却費が20百万円あり、資金支出を
した営業費は1億2,000万円となります。

従って、営業段階での資金増は10百万円ということになり、金利支払い
（営業外費用）の20百万円を差し引いた経常収支は結局10百万円の
マイナスになったことが読み取れます。

ボリュームが多くなりましたが、少しはご理解頂けましたでしょうか。

次回は、「赤ランプの見分け方」について説明したいと思います。
お楽しみに！